Anti-Money Laundering — het geheel aan maatregelen ter voorkoming van witwassen.
Definitie
AML staat voor Anti-Money Laundering — het geheel aan wet- en regelgeving, procedures en controles om te voorkomen dat crimineel verkregen geld wordt witgewassen via het financiële systeem. In Nederland gai de Wwft (Wet ter voorkoming van witwassen en financieren van terrorisme) als basis-AML-wetgeving.
Waarom is dit belangrijk bij Due Diligence?
Financiële instellingen die AML-verplichtingen niet naleven riskeren boetes tot €5 miljoen per overtreding. ING betaalde in 2018 €775 miljoen, ABN AMRO in 2021 €480 miljoen.